קופות גמל וקרנות השתלמות שנצברו במהלך השנים, ברובן, פטורות ממס רווחי הון בעוד ששאר האפיקים הפיננסיים הפרטיים (תיקי השקעות, חסכונות, נ"יע וכו') חייבים במס שנע בין 15% -25% מרווחי ההון.

על מנת לחסוך בתשלומי המס בטווח הארוך יש להביט על תיק ההשקעות הכולל ולבצע חלוקה של הסיכונים בהתאם לאופי המיסויי של כל אחד מאפיקי ההשקעה.

כלומר, יש להקטין את החשיפה למניות באפיקים הפרטיים החייבים במס רווחי הון ובמקביל להגדיל את החשיפה למניות באפיקים הפטורים ממס רווחי הון.

החשיפה למניות הכוללת תישאר דומה אבל בזכות תכנון נכון , רכיב המניות בעל הסיכון הגבוה ביותר, שעד היום היה חייב ב25% מס רווחי הון, יהיה פטור ברובו ממס עקב השקעתו דרך מוצרי הגמל וההשתלמות.

חלק גדול מהחוסכים לא מפעיל שיקול דעת ובוחר במסלולי השקעה ברירת מחדל (סיכון בינוני) בכל המוצרים, חשוב לזכור שהדגש העיקרי הוא לבחור בצורה מושכלת את רמת הסיכון בהתאם לטווח ההשקעה ואופי המוצר.